Strategie azionarie
Carmignac Portfolio Asia Discovery
Comparto della SICAV di diritto lussemburgheseMercati emergentiFondo ISR Articolo 8Comparti
LU0992629740
Sbloccare il potenziale non sfruttato dei mercati asiatici al di là della Cina:
- Cogliere il potenziale di crescita dei mercati asiatici al di là della Cina, grazie a un rigoroso processo di investimento incentrato su società di qualità, con una redditività sostenibile.
- Sfruttate l'esperienza di un team d'investimento esperto per sbloccare le opportunità nascoste attraverso un orientamento verso le piccole e medie imprese, un segmento spesso trascurato dagli analisti della ricerca e trascurato dagli investitori.
Documenti principali
Ripartizione per classe di attività
Azioni91.9 %
Altro
8.1 %
Ultimo aggiornamento: 28 feb 2025
Indicatore di Rischio
1
2
3
4
5
6
7
Rischio minimo
Rischio massimo
Periodo Minimo di Investimento Consigliato
5 anni
Rendimenti Cumulati dalla data di lancio
Rendimenti Cumulati 10 anni
Rendimenti Cumulati 5 anni
Rendimenti Cumulati 3 anni Rendimenti Cumulati 12 mesi
+ 93.7 %
+ 55.7 %
+ 60.0 %
+ 21.6 %
+ 6.5 %
Al 12/03/2025
Rendimenti annuali : anno 2015Rendimenti annuali : anno 2016Rendimenti annuali : anno 2017Rendimenti annuali : anno 2018Rendimenti annuali : anno 2019Rendimenti annuali : anno 2020Rendimenti annuali : anno 2021Rendimenti annuali : anno 2022Rendimenti annuali : anno 2023Rendimenti annuali : anno 2024
+ 3.7 %
+ 4.9 %
+ 19.0 %
- 8.0 %
+ 10.7 %
+ 0.9 %
+ 26.4 %
- 21.6 %
+ 13.8 %
+ 30.1 %
Valore Patrimoniale Netto (NAV)
193.70 €
Patrimonio Gestito del Fondo
104 M €
Esposizione Azionaria Netta28/02/2025
91.9 %
Classificazione SFDR
Articolo
8
Ultimo aggiornamento: 28 feb 2025
Ultimo aggiornamento: 12 mar 2025
Le performance passate non sono un'indicazione delle performance future. Le performance sono calcolate al netto delle spese (escluse eventuali commissioni di ingresso applicate dal distributore)Il rendimento può aumentare o diminuire a causa delle fluttuazioni valutarie, per le azioni non coperte da copertura valutaria.Il Regolamento SFDR (Regolamento sull’informativa di sostenibilità dei mercati finanziari) 2019/2088 è un regolamento europeo che impone agli asset manager di classificare i propri fondi in tre categorie: Articolo 8: fondi che promuovono le caratteristiche ambientali e sociali, Articolo 9 che perseguono l'investimento sostenibile con obiettivi misurabili o Articolo 6 che non hanno necessariamente un obiettivo di sostenibilità. Per ulteriori informazioni consultare: https://eur-lex.europa.eu/eli/reg/2019/2088/oj?locale=it. Per le informazioni relative alla sostenibilità ai sensi del Regolamento SFDR si prega di prendere visione del prospetto del oppure fondi delle pagine del sito web di Carmignac dedicate alla sostenibilità fondo https://www.carmignac.it/it_IT/i-nostri-fondi).
Carmignac Portfolio Asia Discovery performance del fondo
Consultate il grafico della performance del fondo e l'ultimo commento del gestore per comprendere appieno la situazione del mercato e scoprire come è cambiato il valore del fondo rispetto all'indice di riferimento.Commento mensile
Ultimo aggiornamento: 28 feb 2025Gestori del fondo
![[Management Team] [Author] Amol Gogate](https://carmignac.imgix.net/uploads/NextImage/0001/18/206d57f4169601a1b5be4a1556a54ff4db7b53d8.png?auto=format%2Ccompress&fit=fill&w=3840)
Amol Gogate
Fund Manager
Commento sulla performance
- In questo contesto, il fondo ha registrato una performance negativa, ma ha comunque superato l'indice di riferimento.- Il nostro portafoglio è stato penalizzato dalla nostra significativa esposizione ai mercati indiani, in particolare alle piccole e medie imprese, che hanno subito un calo indiscriminato dopo tre anni di crescita. In questo contesto, le nostre partecipazioni in International Gemmological, Brainbees e Bansal Wire Industries hanno pesato sulla performance del fondo. Tuttavia, questa correzione ci sembra salutare, soprattutto se si considera che le valutazioni hanno raggiunto i massimi storici. - La nostra posizione principale, TSMC, ha risentito della flessione del settore dei semiconduttori, ma anche dei timori legati ai dazi statunitensi sulle importazioni di chip.- Infine, il nostro portafoglio ha beneficiato della selezione di titoli sudcoreani, come F&F Co e Soulbrain Co, che sono saliti dopo un difficile 2024.
Prospettive e strategia d’investimento
- L'Asia emergente è un universo vasto e diversificato che offre terreno fertile per la selezione dei titoli e prospettive di crescita interessanti.- Rimaniamo costruttivi sulle piccole e medie imprese emergenti grazie agli incoraggianti indicatori macroeconomici, dove siamo principalmente posizionati. Tuttavia, riteniamo che il ritorno di Donald Trump rappresenti un rischio per le economie emergenti.- L'India rimane la nostra principale ponderazione geografica e un eccellente mercato locale per trovare titoli di crescita a lungo termine. Il nostro viaggio in India ha confermato la nostra opinione sulle promettenti prospettive del Paese e la recente correzione ci offre alcuni interessanti punti di ingresso. Stiamo quindi approfittando della recente correzione degli indici indiani per rafforzare gradualmente le nostre posizioni che sono valutate in modo interessante. - A questo proposito, abbiamo aperto una posizione in Clean Science and Technology, società specializzata nella produzione di prodotti chimici.- Infine, manteniamo un'esposizione significativa ai titoli dell'intelligenza artificiale, in particolare alle società della catena di valore dei semiconduttori a Taiwan e in Corea.- Tuttavia, nel breve termine, rimaniamo cauti nei confronti dell'India e dell'intelligenza artificiale a causa delle loro recenti forti performance.
Panoramica delle prestazioni
Ultimo aggiornamento: 12 mar 2025Le performance passate non sono un'indicazione delle performance future. Le performance sono calcolate al netto delle spese (escluse eventuali commissioni di ingresso applicate dal distributore)Morningstar Rating™ : © YYYY Morningstar, Inc. Tutti i diritti riservati. Le informazioni contenute nel presente documento sono di proprietà esclusiva di Morningstar e/o dei suoi fornitori di contenuti, non possono essere copiate né distribuite e non se ne garantisce l’accuratezza, la completezza o l’attualità. Morningstar e i suoi fornitori di contenuti non sono responsabili di eventuali danni o perdite derivanti dall'uso di tali informazioni. Dall’1/01/2013, gli indici azionari di riferimento dei nostri fondi sono calcolati con i dividendi netti reinvestiti. Il rendimento può aumentare o diminuire a causa delle fluttuazioni valutarie, per le azioni non coperte da copertura valutaria.
Fonte: Carmignac al 13/03/2025
Carmignac Portfolio Asia Discovery Panoramica del portafoglio
Di seguito una panoramica della composizione del portafoglio.Ripartizione per Area Geografica
Ultimo aggiornamento: 28 feb 2025| Asia | 78.1 % |
| America Latina | 8.4 % |
| Medio Oriente | 6.6 % |
| Europa dell'Est | 2.1 % |
| America Settentrionale | 1.7 % |
| Asia Pacifico | 1.3 % |
| Africa | 1.2 % |
| Europa | 0.6 % |
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Dati principali
Di seguito sono riportati i dati principali del fondo, che vi daranno un'idea più chiara della gestione e del posizionamento azionario del fondo.Dati di Esposizione
Ultimo aggiornamento: 28 feb 2025Peso dell'Investimento Azionario
91.9 %
Esposizione Azionaria Netta91.9 %
Numero di Azioni degli Emittenti
94
Active Share82.6 %
La strategia in breve
Scoprite le principali caratteristiche e i vantaggi del Fondo nelle parole del Gestore del Fondo.Gestori del fondo
Amol Gogate
Fund Manager
L'elemento più critico quando si investe nell'Asia emergente è la conoscenza e la comprensione degli imprenditori e dei team di gestione ad alto potenziale. Carmignac dispone di una profonda esperienza locale e di relazioni che ha sfruttato nei suoi fondi.
Amol Gogate
Fund Manager
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Il riferimento a una classifica o a un premio non offre alcuna garanzia di performance future dell’OICR o del gestore.
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